26 мая 2014 года на заседании рейтингового комитета было принято решение о подтверждении долгосрочного кредитного рейтинга ПАО «МЕГАБАНК» (код ЕГРПОУ 09804119) и облигаций Банка на уровне uaA+. Заемщик с рейтингом uaA+ характеризуется высокой кредитоспособностью по сравнению с другими украинскими заемщиками. Подтверждая кредитный рейтинг ПАО «МЕГАБАНК», агентство руководствовалось итогами анализа работы банка за первый квартал 2014 г.
1. За период с 01.01.2014 по 01.04.2014 основные балансовые показатели ПАО «МЕГАБАНК» продемонстрировали следующую динамику:
- собственный капитал Банка увеличился на 1,04% или на 7 млн. грн;
- обязательства Банка выросли на 9,82% или на 468 млн. грн;
- активы Банка выросли на 8,73% или на 475 млн. грн и достигли отметки в 5,9 млрд. грн. При этом объем кредитов и задолженности клиентов Банка с учетом резервов увеличился на 13,51% или на 603,179 млн. грн. Агентство напоминает, что по итогам 2013 года эта статья баланса Банка выросла на 19,89% или на 741 млн. грн. до 4,4 млрд. грн.
Таблица 1
Основные балансовые показатели ПАО «МЕГАБАНК», тыс. грн., %, п.п.
| Показатели | 01.04.2014 | 01.01.2014 | Изменение | Темп прироста, % |
| Собственный капитал | 682640 | 675628 | 7012 | 1.04% |
| Уставный капитал | 500000 | 500000 | 0 | 0.00% |
| Соотношение между собственным капиталом и активами, % | 11.55% | 12.42% | -0.87 п.п. | - |
| Обязательства, всего | 5230004 | 4762384 | 467620 | 9.82% |
| В т.ч. обязательства в иностранной валюте | 3434776 | 2633725 | 801051 | 30.42% |
| Средства банков | 262989 | 186783 | 76206 | 40.80% |
| Средства физических лиц | 1737833 | 1863406 | -125573 | -6.74% |
| Средства юридических лиц | 1817829 | 1650075 | 167754 | 10.17% |
| Активы, всего | 5912644 | 5438012 | 474632 | 8.73% |
| Ликвидные активы (Денежные средства и их эквиваленты + Средства обязательных резервов в НБУ + Торговые ценные бумаги + Средства в других банках) | 543722 | 676115 | -132393 | -19.58% |
| Кредиты и задолженность клиентов с учетом резервов | 5068563 | 4465384 | 603179 | 13.51% |
| Резервы под обесценение кредитов | 300783 | 264850 | 35933 | 13.57% |
| Соотношение резервов под обесценение кредитов к кредитам и задолженности клиентов, % | 5.60% | 5.60% | - | - |
| Ценные бумаги на продажу | 57431 | 57229 | 202 | 0.35% |
| Резерв под обесценение ценных бумаг на продажу | 420 | 416 | 4 | 0.96% |
| Соотношение ликвидных активов к обязательствам, % | 10.40% | 14.20% | -3.80 п.п. | - |
Источник: данные ПАО «МЕГАБАНК», расчеты РА «Эксперт-Рейтинг»
В первом квартале 2014 года, как и в 2013 году, «МЕГАБАНК» успешно продолжал наращивать ресурсную базу. За период с 01.01.2014 по 01.04.2014 три ключевые составляющие пассивов Банка продемонстрировали такую динамику:
- средства физических лиц уменьшились на 6,74% или на 126 млн. грн. до 1,7 млрд. грн.;
- средства юридических лиц наоборот выросли на 10,17% или на 168 млн. грн. до 1,8 млрд. грн.;
- средства банков выросли на 40,80% или на 76 млн. грн. до 262 млн. грн.
Прирост обязательств, активов, кредитов и собственного капитала Банка в первом квартале 2014 года в непростых экономических условиях заслуживает позитивной оценки. По мнению Агентства, в первом квартале Банк эффективно откорректировал структуру ресурсной базы, заместив (как правило, более дорогие) средства физических лиц средствами юридических лиц.
2. В период с 01.01.2014 по 01.04.2014 нормативы капитала ПАО «МЕГАБАНК» (Н1, Н2 и Н3) продемонстрировали такие изменения:
- регулятивный капитал (Н1) увеличился на 43 млн. грн. или на 5,99% и составил 757 млн. грн.;
- норматив адекватности регулятивного капитала Банка (Н2) сократился на 1,01 п.п. до 13,58% (при требуемом НБУ значении «не менее 10%» и среднем показателе по банковской системе Украины на уровне 14,80%). Снижение Н2 Банка отвечает общей тенденции по банковской системе, но осуществлялось более медленными темпами;
- норматив соотношения регулятивного капитала к совокупным активам (Н3) снизился на 0,51 п.п. до 12,07% (при граничном показателе «не менее 9%» и среднем значении по системе украинских банков в 12,84%). Снижение Н3 Банка также отвечает общей тенденции по банковской системе.
Таким образом, по состоянию на начало 2014 года нормативы капитала ПАО «МЕГАБАНК» (Н2 и Н3) с запасом превышали требования регулятора в отношении их граничных значений.
В период с 01.01.2013 по 01.01.2014 нормативы ликвидности ПАО «МЕГАБАНК» показали разнонаправленную динамику:
- норматив мгновенной ликвидности Банка (Н4) снизился на 7,37 п.п. – до 37,25% (при требуемом НБУ значении «не менее 20%» и среднем показателе по банковской системе в 48,81%). Банк не допустил снижения норматива более быстрыми темпами, чем это можно было наблюдать в среднем по банковской системе;
- норматив текущей ликвидности (Н5) уменьшился на 14,12 п.п. – до 47,82% (при нормативном показателе «не менее 40%» и среднем значении по системе украинских банков в 79,63%);
- норматив краткосрочной ликвидности Банка (Н6) вырос на 6,74 п.п. – до 108,83% (при граничном показателе «не менее 60%» и среднерыночном значении на уровне 83,23%). Таким образом, Н6 по-прежнему с запасом превышал не только граничные рамки регулятора, но и среднее значение данного норматива по банковской системе Украины.
Таблица 2
Ключевые нормативы ПАО «МЕГАБАНК», тыс. грн., %, п.п.
| Нормативы | Нормативное значение, установленное НБУ | 01/04/2014 | 01/01/2014 | Изменение, тыс. грн., п.п. |
| Значение Банка | Среднее по системе | Значение Банка | Среднее по системе |
| Регулятивный капитал (Н1), тыс. грн. | не менее 120 000 тыс. грн. | 756 569 | - | 713 781 | - | 42 788 |
| Адекватность регулятивного капитала (Н2), % | не менее 10% | 13.58% | 14.80% | 14.59% | 18.26% | -1.01 п.п. |
| Соотношение регулятивного капитала к совокупным активам (Н3), % | не менее 9% | 12.07% | 12.84% | 12.58% | 13.98% | -0.51 п.п. |
| Мгновенная ликвидность (Н4), % | не менее 20% | 37.25% | 48.81% | 44.62% | 56.99% | -7.37 п.п. |
| Текущая ликвидность (Н5), % | не менее 40% | 47.82% | 79.63% | 61.94% | 80.86% | -14.12 п.п. |
| Краткосрочная ликвидность (Н6), % | не менее 60% | 108.83% | 83.23% | 102.09% | 89.11% | 6.74 п.п. |
| Норматив больших кредитных рисков (Н8), % | не более 800% | 322.30% | 259.44% | 228.62% | 172.05% | 93.68 п.п. |
| Норматив максимального совокупного размера кредитов, гарантий и поручительств, выданных инсайдерам (Н10), % | не более 30% | 7.24% | 1.63% | 5.56% | 1.63% | -1.68 п.п. |
Источник: данные ПАО «МЕГАБАНК», НБУ, расчеты РА «Эксперт-Рейтинг»
3. По итогам первого квартала 2014 года чистая прибыль ПАО «МЕГАБАНК» составила 6,5 млн. грн., что в 9,6 раза больше чем по итогам первого квартала 2013 года. Среди основных факторов роста прибыли следует выделить увеличение чистого процентного дохода Банка (на 75,06% или на 21 млн. грн. до 49,5 млн. грн.) и значительный прирост результатов от операций с иностранной валютой.
Таблица 3
Отдельные показатели доходов и расходов ПАО «МЕГАБАНК», тыс. грн., %, п.п.
| Показатели | I квартал 2014 года | I квартал 2013 года | Изменение | Темп прироста, % |
| Чистый процентный доход | 49508 | 28280 | 21228 | 75.06% |
| Чистый комиссионный доход | 30566 | 34780 | -4214 | -12.12% |
| Соотношение между чистым комиссионным доходом и чистым процентным доходом | 61.74% | 122.98% | -61.24 п.п. | - |
| Результат от операций с иностранной валютой | 12305 | 2096 | 10209 | 487.07% |
| Административные и другие операционные затраты | 54219 | 50860 | 3359 | 6.60% |
| Чистая прибыль | 6537 | 681 | 5856 | 859.91% |
| Рентабельность собственного капитала (ROE), % | 3.80% | 0.40% | 3.40 п.п. | - |
Источник: данные ПАО «МЕГАБАНК», расчеты РА «Эксперт-Рейтинг»
Таким образом, к основным достижениям ПАО «МЕГАБАНК» по итогам первого квартала 2014 года можно отнести:
- удержание темпов снижения достаточности капитала и норматива моментальной ликвидности на уровне заметно меньшем, чем в среднем по банковской системе Украины;
- эффективное замещение средств физических лиц в пассивах средствами юридических лиц и обеспечение прироста обязательств за счет средств банков;
- наращивание кредитной активности в сложный для экономики период.
Кроме того, Агентство обращает внимание на значительный прирост чистого процентного дохода и чистой прибыли Банка в первом квартале 2014 года.
Аналитическая служба РА «Эксперт-Рейтинг»
Подтверждение рейтинга ПАО "Мегабанк" (русск.) - 26.05.2014
Подтверждение рейтинга ПАО "Мегабанк" (engl) - 26.05.2014
Персональная страница банка на сайте агентства
Новостная лента 
